Venerdì, nelle contrattazioni europee, i prezzi dell'oro sono scesi, ampliando le perdite, già limitate, per la seconda sessione consecutiva e avviandosi verso il secondo calo settimanale di fila, sotto la pressione dell'attuale apprezzamento del dollaro statunitense, mentre i mercati attendono ulteriori sviluppi nei colloqui di pace tra Stati Uniti e Iran.

La probabilità di almeno un rialzo dei tassi di interesse negli Stati Uniti quest'anno è aumentata, soprattutto dopo la pubblicazione dei verbali dell'ultima riunione di politica monetaria della Federal Reserve, che hanno mostrato come i membri restino aperti a un aumento dei tassi.

Panoramica dei prezzi

• Prezzi dell'oro oggi: i prezzi dell'oro sono scesi dello 0,75% a 4.507,49 dollari, rispetto al livello di apertura della sessione di 4.543,00 dollari, mentre hanno registrato un massimo di sessione di 4.546,16 dollari.

• Alla chiusura di giovedì, i prezzi dell'oro hanno perso meno dello 0,1%, riprendendo le perdite che si erano interrotte il giorno precedente durante i tentativi di recupero dal minimo di due mesi a 4.453,60 dollari l'oncia.

Prestazioni settimanali

Nel corso della giornata di contrattazioni di questa settimana, che si conclude ufficialmente con la chiusura odierna, il prezzo dell'oro è attualmente in calo dello 0,75%, avviandosi verso la seconda settimana consecutiva in perdita.

dollaro statunitense

L'indice del dollaro USA è salito dello 0,1% venerdì, mantenendo i guadagni per la seconda sessione consecutiva vicino ai massimi delle ultime sei settimane, a testimonianza della continua performance positiva della valuta statunitense rispetto a un paniere di valute principali e secondarie.

Come è noto, l'apprezzamento del dollaro statunitense rende i lingotti d'oro denominati in dollari meno attraenti per chi detiene altre valute.

Questa settimana il dollaro ha ricevuto un forte sostegno dall'aumento dei rendimenti dei titoli del Tesoro statunitensi, poiché gli investitori scommettono che la Federal Reserve aumenterà i tassi di interesse almeno una volta quest'anno.

Oltre al sostegno offerto dai rendimenti a lungo termine dei titoli del Tesoro statunitensi, gli investitori continuano a privilegiare il dollaro USA come bene rifugio, seguendo con attenzione gli sviluppi dei colloqui di pace tra Stati Uniti e Iran.

Colloqui tra Stati Uniti e Iran

• Agenzie di stampa iraniane: La versione definitiva dell'accordo tra Stati Uniti e Iran è stata raggiunta grazie alla mediazione pakistana e l'annuncio ufficiale è atteso nelle prossime ore.

• Il Segretario di Stato americano Marco Rubio ha affermato che ci sono "segnali positivi" riguardo alla possibilità di raggiungere un accordo di pace.

• Donald Trump: Gli Stati Uniti sono nelle fasi finali dei colloqui con l'Iran.

• Secondo alcune fonti, le scorte di uranio dell'Iran e il controllo dello Stretto di Hormuz rimangono punti chiave di disaccordo tra Washington e Teheran.

Tassi di interesse statunitensi

• I verbali della riunione di aprile della Federal Reserve, pubblicati mercoledì, hanno mostrato che la maggioranza dei membri del comitato di politica monetaria ritiene che "un ulteriore inasprimento della politica monetaria potrebbe rendersi opportuno" se l'inflazione dovesse rimanere al di sopra dell'obiettivo del 2% fissato dalla banca centrale.

• Kevin Warsh presterà giuramento oggi come presidente della Federal Reserve alla presenza del presidente degli Stati Uniti Donald Trump.

• Secondo il FedWatch Tool del CME Group, i mercati attualmente prevedono una probabilità del 40% di un aumento dei tassi di interesse da parte della Federal Reserve a dicembre, rispetto a poco più del 16% all'inizio di maggio.

• Attualmente i mercati prezzano una probabilità del 99% che i tassi di interesse statunitensi rimangano invariati nella riunione di giugno, mentre la probabilità di un taglio dei tassi di 25 punti base si attesta all'1%.

• Gli investitori stanno monitorando attentamente la pubblicazione di ulteriori dati economici statunitensi, oltre ai commenti dei funzionari della Federal Reserve, al fine di rivalutare tali probabilità.

Prospettiva Oro

Edward Meir, analista di Marex, ha dichiarato: "Ciò che sta spingendo al ribasso i prezzi dell'oro è la forza del dollaro statunitense, a sua volta sostenuta dal continuo aumento delle aspettative di rialzi dei tassi di interesse nella maggior parte del mondo".

Fondo SPDR

Le riserve dell'SPDR Gold Trust, il più grande ETF garantito dall'oro al mondo, sono aumentate giovedì di 0,85 tonnellate, raggiungendo un totale di 1.037,70 tonnellate.

Venerdì, nelle contrattazioni europee, l'euro ha registrato un calo rispetto a un paniere di valute globali, estendendo le perdite per la seconda sessione consecutiva contro il dollaro statunitense e avvicinandosi ai minimi delle ultime sei settimane, poiché gli investitori continuano a privilegiare il dollaro come bene rifugio alternativo in attesa di ulteriori sviluppi nei colloqui di pace tra Stati Uniti e Iran.

Questa settimana si è assistito a un aumento delle aspettative riguardo alla possibilità che la Banca Centrale Europea aumenti i tassi di interesse nella riunione di giugno, mentre gli investitori attendono ulteriori dati economici dall'eurozona per rivalutare tali previsioni.

Panoramica dei prezzi

• Tasso di cambio dell'euro oggi: l'euro è sceso dello 0,1% rispetto al dollaro, attestandosi a 1,1605 dollari, rispetto al livello di apertura di oggi a 1,1617 dollari, e ha toccato un massimo di seduta a 1,1621 dollari.

• Giovedì l'euro ha chiuso in ribasso di meno dello 0,1% contro il dollaro, riprendendo le perdite che si erano interrotte il giorno precedente durante i tentativi di recupero dal minimo di sei settimane a 1,1583 dollari.

dollaro statunitense

L'indice del dollaro statunitense è salito dello 0,1% venerdì, mantenendo i guadagni per la seconda sessione consecutiva vicino ai massimi delle ultime sei settimane, a testimonianza della continua performance positiva della valuta statunitense rispetto a un paniere di valute globali.

Oltre al sostegno derivante dal recente e generalizzato aumento dei rendimenti dei titoli del Tesoro statunitensi a lungo termine, gli investitori continuano a privilegiare il dollaro USA come bene rifugio, monitorando attentamente gli sviluppi dei negoziati di pace tra Stati Uniti e Iran.

Colloqui tra Stati Uniti e Iran

• Agenzie di stampa iraniane: La versione definitiva dell'accordo tra Stati Uniti e Iran è stata raggiunta grazie alla mediazione pakistana e l'annuncio ufficiale è atteso nelle prossime ore.

• Il Segretario di Stato americano Marco Rubio ha affermato che ci sono "segnali positivi" riguardo alla possibilità di raggiungere un accordo di pace.

• Donald Trump: Gli Stati Uniti sono nelle fasi finali dei colloqui con l'Iran.

• Secondo alcune fonti, le scorte di uranio dell'Iran e il controllo dello Stretto di Hormuz rimangono punti chiave di disaccordo tra Washington e Teheran.

Tassi di interesse europei

• Fonti hanno riferito a Reuters: è altamente probabile che la Banca Centrale Europea aumenti i tassi di interesse a giugno, poiché le aspettative di inflazione si stanno orientando verso uno scenario indesiderabile.

• Questa settimana, le quotazioni del mercato monetario relative alla probabilità che la Banca Centrale Europea aumenti i tassi di interesse di 25 punti base a giugno sono aumentate dal 60% a oltre il 70%.

• Gli investitori attendono ulteriori dati economici della zona euro su inflazione, disoccupazione e salari per rivalutare le proprie aspettative.

Lo yen giapponese ha perso terreno nelle contrattazioni asiatiche di venerdì contro un paniere di valute principali e minori, estendendo le perdite per la seconda sessione consecutiva contro il dollaro statunitense e avvicinandosi al minimo delle ultime tre settimane, avviandosi verso la seconda settimana consecutiva di ribasso, poiché gli investitori continuano a privilegiare il dollaro statunitense come bene rifugio alternativo in attesa di ulteriori sviluppi nei colloqui di pace tra Stati Uniti e Iran.

I dati pubblicati oggi a Tokyo hanno mostrato un rallentamento dell'inflazione di base giapponese, scesa al livello più basso degli ultimi quattro anni, allentando le pressioni inflazionistiche sui responsabili politici della Banca del Giappone e riducendo le aspettative di un aumento dei tassi di interesse a giugno.

Panoramica dei prezzi

• Tasso di cambio dello yen giapponese oggi: il dollaro è salito rispetto allo yen di circa lo 0,15%, raggiungendo quota 159,13 ¥, rispetto al livello di apertura di oggi a 158,93 ¥, mentre ha toccato un minimo di seduta a 158,87 ¥.

• Giovedì lo yen ha chiuso la seduta in ribasso di meno dello 0,1% contro il dollaro, toccando il livello più basso delle ultime tre settimane a 159,34 yen dopo la pubblicazione di solidi dati economici statunitensi.

Trading settimanale

Nel corso della settimana di contrattazioni, che si conclude ufficialmente con la chiusura odierna, lo yen giapponese è attualmente in calo dello 0,25% rispetto al dollaro statunitense, avviandosi verso la seconda settimana consecutiva di ribasso.

dollaro statunitense

L'indice del dollaro statunitense è salito di circa lo 0,1% venerdì, mantenendo i guadagni per la seconda sessione consecutiva vicino ai massimi delle ultime sei settimane, a testimonianza della continua performance positiva della valuta statunitense rispetto a un paniere di valute globali.

Oltre al sostegno derivante dal recente e generalizzato aumento dei rendimenti dei titoli del Tesoro statunitensi a lungo termine, gli investitori continuano a privilegiare il dollaro USA come bene rifugio, monitorando attentamente gli sviluppi dei negoziati di pace tra Stati Uniti e Iran.

Colloqui tra Stati Uniti e Iran

• Agenzie di stampa iraniane: La versione definitiva dell'accordo tra Stati Uniti e Iran è stata raggiunta grazie alla mediazione pakistana e l'annuncio ufficiale è atteso nelle prossime ore.

• Il Segretario di Stato americano Marco Rubio ha affermato che ci sono "segnali positivi" riguardo alla possibilità di raggiungere un accordo di pace.

• Secondo alcune fonti, le scorte di uranio dell'Iran e il controllo dello Stretto di Hormuz rimangono tra i principali punti di disaccordo tra Washington e Teheran.

Inflazione del nucleo

I dati pubblicati oggi a Tokyo mostrano che l'indice dei prezzi al consumo core del Giappone è aumentato dell'1,4% su base annua ad aprile, il ritmo più lento da marzo 2022, al di sotto delle aspettative del mercato che prevedevano un aumento dell'1,7%, dopo l'aumento dell'1,8% registrato a marzo.

Questi dati indicano chiaramente un allentamento delle pressioni inflazionistiche sui responsabili delle politiche della Banca del Giappone, riducendo la probabilità di aumenti dei tassi di interesse giapponesi nel corso di quest'anno.

Tassi di interesse giapponesi

• In seguito ai dati sopra riportati, la probabilità che la Banca del Giappone aumenti i tassi di interesse di un quarto di punto percentuale nella riunione di giugno è diminuita dall'85% al 65%.

• Gli investitori ora attendono ulteriori dati su inflazione, disoccupazione e crescita salariale in Giappone per rivalutare tali aspettative.

I prezzi del petrolio hanno registrato un calo rispetto ai massimi di giovedì, in seguito alla crescente speranza degli investitori che Stati Uniti e Iran possano raggiungere un accordo per evitare un ritorno alla guerra.

Alle 13:30 ora della costa orientale, il prezzo del petrolio greggio statunitense è salito di 16 centesimi, raggiungendo i 98,42 dollari al barile, mentre il benchmark globale Brent è sceso di 31 centesimi, attestandosi a 104,71 dollari al barile.

I prezzi erano aumentati di oltre il 3% all'inizio della seduta dopo che Reuters aveva riportato la notizia di una direttiva emessa dalla Guida Suprema iraniana, l'Ayatollah Mojtaba Khamenei, che imponeva di lasciare l'uranio arricchito all'interno dell'Iran.

I mercati hanno interpretato la posizione di Khamenei come una potenziale complicazione per i negoziati con gli Stati Uniti, soprattutto perché il presidente americano Donald Trump ha ripetutamente affermato che lo smantellamento del programma nucleare iraniano rimane un obiettivo primario dello sforzo bellico di Washington.

All'inizio di questa settimana, Trump ha dichiarato di aver annullato gli imminenti attacchi aerei contro l'Iran per dare più tempo alla diplomazia, in seguito alle richieste degli alleati statunitensi nella regione del Golfo Persico. Teheran e Washington hanno compiuto pochi progressi significativi verso un accordo da quando hanno raggiunto un fragile cessate il fuoco il mese scorso.

Mercoledì Trump ha anche avvertito che le operazioni militari potrebbero riprendere se l'Iran non fornisse "risposte soddisfacenti al 100%" durante i negoziati, pur affermando di essere disposto ad aspettare ancora qualche giorno per consentire la prosecuzione dei colloqui.

Parlando con i giornalisti alla base congiunta di Andrews, nel Maryland, Trump ha dichiarato in merito a una possibile azione militare statunitense:

“Siamo pienamente preparati. Abbiamo bisogno delle risposte giuste, e devono essere risposte valide al 100%.”

Ha poi aggiunto: "Se posso prevenire la guerra aspettando qualche giorno, e se posso salvare vite umane aspettando un po' di più, penso che sia una cosa fantastica".

Nel frattempo, il traffico marittimo attraverso lo Stretto di Hormuz continua a subire gravi interruzioni a causa del blocco imposto dall'Iran, che rimane una rotta vitale per l'approvvigionamento globale di petrolio.

L'Agenzia Internazionale dell'Energia ha avvertito giovedì che il mercato petrolifero potrebbe entrare nella "zona rossa" quest'estate se lo Stretto di Hormuz non verrà riaperto. Il direttore esecutivo Fatih Birol ha affermato che si prevede una diminuzione delle scorte globali di petrolio a fronte dell'aumento della domanda durante la stagione turistica estiva.