Mercoledì i prezzi del petrolio sono aumentati di circa il 3% dopo che i colloqui di pace tra Ucraina e Russia a Ginevra si sono conclusi appena due ore dopo il loro inizio, in quello che il presidente ucraino Volodymyr Zelensky ha descritto come "difficile".

I future sul greggio Brent sono saliti di 1,85 dollari, ovvero del 2,7%, a 69,27 dollari al barile alle 12:27 GMT, mentre il greggio West Texas Intermediate statunitense è salito di 1,78 dollari, ovvero del 2,9%, a 64,11 dollari.

Dopo la conclusione dei colloqui, Zelensky ha accusato la Russia di aver deliberatamente cercato di rallentare i progressi verso un accordo per porre fine alla guerra che dura da quattro anni.

Da parte sua, il capo negoziatore russo Vladimir Medinsky ha affermato che i colloqui sono stati difficili ma condotti in un clima professionale, aggiungendo che presto si terrà un nuovo round.

I colloqui in Svizzera, mediati dagli Stati Uniti, sono avvenuti mentre il presidente americano Donald Trump ha segnalato due volte negli ultimi giorni che il loro successo dipende dall'adozione da parte dell'Ucraina di misure volte a garantire progressi.

In un contesto correlato, l'Ungheria ha annunciato di aver interrotto le spedizioni di gasolio alla vicina Ucraina e di non riprenderle finché Kiev non ripristinerà i flussi di petrolio greggio verso l'Ungheria attraverso l'oleodotto Druzhba, ha affermato mercoledì il ministro degli Esteri Peter Szijjarto.

Nelle ultime settimane si sono verificate interruzioni nelle forniture di petrolio russo che attraversano l'Ucraina verso Slovacchia e Ungheria, il che Kiev attribuisce a un attacco russo avvenuto il 27 gennaio.

Progressi nei colloqui tra Stati Uniti e Iran

Martedì i prezzi del petrolio sono crollati dopo che Iran e Stati Uniti hanno raggiunto un'intesa sui "principi guida" nei colloqui volti a risolvere la loro annosa controversia nucleare, anche se ciò non significa che un accordo finale sia vicino, secondo il ministro degli Esteri iraniano Abbas Araqchi.

All'inizio dei colloqui martedì, i media statali iraniani hanno riferito che Teheran ha temporaneamente chiuso alcune parti dello Stretto di Hormuz, una via vitale per le forniture globali di petrolio, citando "precauzioni di sicurezza" durante le esercitazioni militari delle Guardie Rivoluzionarie in quella zona.

In seguito i media statali hanno dichiarato che lo stretto è rimasto chiuso solo per poche ore, senza chiarire se sia stato poi riaperto completamente.

Bjarne Schieldrop, analista capo delle materie prime presso SEB, ha affermato in una nota: "L'Iran ora comprende le tattiche negoziali di Trump e sa anche che interrompere le esportazioni di petrolio attraverso lo Stretto di Hormuz e far scendere i prezzi a 150 dollari al barile è l'ultima cosa che Trump desidera".

Ha aggiunto: "L'Iran ha tutto il tempo per negoziare con calma".

L'agenzia di stampa semi-ufficiale Fars ha riferito che giovedì Iran e Russia terranno esercitazioni navali congiunte nel Mar di Oman e nell'Oceano Indiano settentrionale, pochi giorni dopo le esercitazioni delle Guardie Rivoluzionarie nello Stretto di Hormuz.

Martedì, in una nota ai clienti, la società di consulenza politica Eurasia Group ha dichiarato che prevede una probabilità del 65% di attacchi militari statunitensi contro l'Iran entro la fine di aprile.

Attesi i dati sulle scorte degli Stati Uniti

Gli investitori attendono i rapporti settimanali dell'American Petroleum Institute, che saranno pubblicati più tardi mercoledì, insieme ai dati dell'US Energy Information Administration, l'ente statistico del Dipartimento dell'Energia, previsti per giovedì.

Un sondaggio della Reuters ha mostrato che gli analisti prevedono un aumento delle scorte di petrolio greggio negli Stati Uniti la scorsa settimana, mentre è probabile che le scorte di distillati e benzina siano diminuite.

Mercoledì il dollaro statunitense si è mantenuto stabile, poiché i rischi geopolitici hanno mantenuto i mercati in uno stato d'animo cauto, mentre gli investitori attendevano i verbali della riunione della Federal Reserve per segnali sul futuro percorso dei tagli dei tassi di interesse.

Lo yen si è stabilizzato dopo che i dati hanno mostrato un miglioramento del sentiment nel settore manifatturiero giapponese, insieme all'annuncio del presidente degli Stati Uniti Donald Trump in merito al primo lotto di importanti investimenti giapponesi pianificati all'interno degli Stati Uniti.

Il dollaro neozelandese è stata la valuta più attiva nelle contrattazioni mattutine asiatiche, poiché i venditori sono entrati nel mercato dopo che la Reserve Bank of New Zealand ha mantenuto invariati i tassi di interesse e ha confermato che la politica monetaria avrebbe dovuto rimanere in un intervallo accomodante.

La posizione della banca riflette la persistente fragilità dell'economia della nazione del Pacifico meridionale.

Anche i mercati finanziari hanno continuato a monitorare attentamente gli sviluppi geopolitici dopo che l'Iran ha annunciato progressi nei colloqui sul nucleare con gli Stati Uniti a Ginevra, mentre proseguono i negoziati di pace tra Ucraina e Russia.

Samara Hammoud, stratega valutaria della Commonwealth Bank of Australia, ha affermato in una nota:

“La propensione al rischio si è indebolita a causa delle preoccupazioni relative alle rinnovate tensioni geopolitiche in Medio Oriente e alla volatilità dei mercati azionari statunitensi, che hanno fornito un supporto temporaneo al dollaro statunitense.”

Ha aggiunto: "Tuttavia, le notizie secondo cui Stati Uniti e Iran avrebbero compiuto progressi e raggiunto un 'quadro generale' durante i negoziati sul nucleare in Svizzera hanno contribuito a placare tali timori".

Martedì, durante un secondo round di colloqui indiretti sulla controversia nucleare, l'Iran e gli Stati Uniti hanno raggiunto un'intesa sui principali "principi guida", sebbene un accordo finale non sia imminente, secondo il ministro degli Esteri iraniano Abbas Araqchi.

Anche a Ginevra, i negoziatori ucraini e russi hanno concluso il primo giorno di colloqui di pace mediati dagli Stati Uniti, che dureranno due giorni, mentre Trump fa pressione su Kiev affinché si muova rapidamente verso un accordo per porre fine al conflitto che dura da quattro anni.

Con molti mercati asiatici chiusi per le festività del Capodanno lunare, gli investitori attendono gli ultimi verbali della riunione della Federal Reserve e i principali dati economici degli Stati Uniti per nuovi catalizzatori commerciali.

Il Federal Open Market Committee pubblicherà i verbali della riunione di gennaio più tardi mercoledì, mentre il Dipartimento del Commercio pubblicherà la stima preliminare del PIL statunitense del quarto trimestre venerdì.

L'indice del dollaro, che misura la valuta statunitense rispetto a un paniere di valute simili, è rimasto stabile a 97,16 dopo due giorni di guadagni, mentre l'euro è sceso dello 0,06% a 1,1846 dollari.

Lo yen si è mantenuto a 153,23 per dollaro, mentre la sterlina britannica è scesa dello 0,07% a 1,3558 dollari, dopo essere scesa dello 0,5% nella sessione precedente.

I dati precedenti hanno mostrato che le esportazioni giapponesi sono aumentate per il quinto mese consecutivo a gennaio, mentre il sondaggio Reuters Tankan ha offerto un certo sostegno al rallentamento dell'economia, con la fiducia dei produttori in miglioramento a febbraio per la prima volta in tre mesi.

Il Fondo Monetario Internazionale ha esortato il Giappone a continuare ad aumentare i tassi di interesse ed evitare ulteriori allentamenti fiscali. L'amministrazione Trump ha inoltre annunciato tre progetti per un valore di 36 miliardi di dollari che saranno finanziati dal Giappone, che rappresentano la prima tranche di un pacchetto di progetti da circa 550 miliardi di dollari approvato da Tokyo per ridurre i dazi doganali statunitensi.

Il dollaro australiano è sceso dello 0,1% rispetto alla controparte statunitense, attestandosi a 0,7076 dollari, mentre il dollaro neozelandese è sceso dello 0,4%, attestandosi a 0,6016 dollari.

La Reserve Bank of New Zealand ha mantenuto invariato il suo tasso di interesse chiave al 2,25% nella prima riunione presieduta dal governatore Anna Brehmer, con i responsabili politici che hanno sottolineato che la posizione monetaria deve rimanere accomodante per sostenere la ripresa economica.

Nei mercati delle criptovalute, Bitcoin è sceso dello 0,7% a $ 67.167,14, mentre Ethereum è sceso dell'1,15% a $ 1.976,18.

Mercoledì, i prezzi dell'oro sono aumentati nelle contrattazioni europee per la prima volta in tre sedute, nell'ambito di un tentativo di rimbalzo dai minimi delle ultime due settimane, sostenuto da un'attività di acquisto a livelli correttivi. Questi tentativi di ripresa sono frenati dall'apprezzamento del dollaro statunitense sul mercato dei cambi.

Con la probabilità che gli Stati Uniti taglino i tassi di interesse a marzo, i mercati monetari globali attendono oggi la pubblicazione dei verbali dell'ultima riunione della Federal Reserve, che dovrebbero contenere indizi importanti sul percorso della politica monetaria statunitense quest'anno.

Panoramica dei prezzi

• Prezzi dell'oro oggi: l'oro è salito dell'1,3% a $ 4.942,30, da un livello di apertura di $ 4.878,63, e ha registrato un minimo di sessione a $ 4.854,25.

• Alla chiusura di martedì, i prezzi dell'oro sono scesi di circa il 2,3%, segnando la seconda perdita giornaliera consecutiva, e hanno toccato il minimo delle due settimane a 4.841,43 dollari l'oncia, a causa di una domanda più lenta di beni rifugio in un contesto di sviluppi politici positivi, oltre alla pressione al rialzo del dollaro statunitense più forte.

Dollaro statunitense

Mercoledì l'indice del dollaro è salito dello 0,2%, estendendo i guadagni per la terza sessione consecutiva e scambiando vicino al livello più alto delle ultime due settimane, riflettendo la continua forza della valuta statunitense rispetto a un paniere di valute principali e secondarie.

Come è noto, un dollaro statunitense più forte rende i lingotti d'oro denominati in dollari meno attraenti per gli acquirenti che detengono altre valute.

Questo progresso si verifica mentre gli investitori si concentrano sull'acquisto del dollaro, in quanto una delle migliori opportunità disponibili sul mercato valutario, soprattutto con le crescenti aspettative che i tassi di interesse statunitensi rimarranno invariati per tutta la prima metà dell'anno.

tassi di interesse statunitensi

• Il presidente della Federal Reserve di Chicago, Austan Goolsbee, ha dichiarato venerdì che i tassi di interesse potrebbero scendere, ma ha osservato che l'inflazione nel settore dei servizi rimane elevata.

• Goolsbee ha affermato martedì che la Federal Reserve potrebbe approvare "diversi" ulteriori tagli dei tassi quest'anno se l'inflazione riprende a scendere verso l'obiettivo del 2% della banca centrale.

• Secondo lo strumento FedWatch del CME, la quotazione per mantenere invariati i tassi di interesse statunitensi alla riunione di marzo è fissa al 90%, mentre la probabilità di un taglio dei tassi di 25 punti base è stimata al 10%.

• Per rivalutare tali probabilità, gli investitori attendono più tardi oggi la pubblicazione dei verbali dell'ultima riunione di politica monetaria della Federal Reserve.

Prospettive di performance dell'oro

Jigar Trivedi, analista senior di Reliance Securities, ha affermato che si prevede che il prezzo complessivo dell'oro oscillerà tra i 4.700 e i 5.100 dollari nel corso dell'anno.

Fondo SPDR

Le partecipazioni dell'SPDR Gold Trust, il più grande ETF al mondo basato sull'oro, sono diminuite martedì di circa 1,43 tonnellate metriche, portando il totale a 1.075,61 tonnellate metriche, il livello più basso dal 15 gennaio.

Mercoledì la sterlina britannica è scesa nelle contrattazioni europee rispetto a un paniere di valute globali, estendendo le sue perdite per il terzo giorno consecutivo rispetto al dollaro statunitense e avviandosi a testare il minimo delle quattro settimane, poiché gli investitori si sono concentrati sull'acquisto della valuta statunitense in quanto investimento più interessante disponibile.

I dati cupi sul mercato del lavoro nel Regno Unito hanno aumentato la probabilità che la Banca d'Inghilterra riduca i tassi di interesse britannici il prossimo marzo. Per ridimensionare tali aspettative, gli investitori attendono la pubblicazione, più tardi oggi, dei principali dati sull'inflazione britannica di gennaio.

Panoramica dei prezzi

• Prezzo della sterlina britannica oggi: la sterlina è scesa rispetto al dollaro di oltre lo 0,1% a 1,3550 $, dal livello di apertura di 1,3565 $, e ha registrato un massimo di sessione a 1,3573 $.

• Martedì, la sterlina ha perso lo 0,45% rispetto al dollaro, segnando la seconda perdita giornaliera consecutiva, e ha toccato il minimo delle quattro settimane a 1,3496 dollari, a causa dei dati sul mercato del lavoro del Regno Unito.

dollaro statunitense

Mercoledì l'indice del dollaro è salito dello 0,1%, mantenendo i guadagni per la terza sessione consecutiva e scambiando vicino al livello più alto in quasi due settimane, riflettendo la continua forza della valuta statunitense rispetto a un paniere di valute principali e minori.

Questo aumento si verifica mentre gli investitori si concentrano sull'acquisto di dollari, in quanto rappresentano una delle migliori opportunità disponibili sul mercato dei cambi, soprattutto in seguito alle crescenti aspettative che la Federal Reserve manterrà invariati i tassi di interesse durante la prima metà dell'anno.

Per rivalutare tali aspettative, gli investitori attendono più tardi oggi la pubblicazione dei verbali dell'ultima riunione della Federal Reserve, che dovrebbero contenere indizi importanti sul futuro percorso della politica monetaria statunitense.

tassi di interesse britannici

• I dati pubblicati ieri nel Regno Unito hanno mostrato che il tasso di disoccupazione ha raggiunto il livello più alto degli ultimi dieci anni a dicembre, insieme a un aumento delle richieste di sussidio di disoccupazione maggiore del previsto a gennaio.

• In seguito a questi dati, la quotazione di un taglio del tasso di interesse di 25 punti base da parte della Banca d'Inghilterra alla riunione di marzo è salita dal 60% all'85%.

Dati sull'inflazione nel Regno Unito

Per rivalutare le attuali aspettative sui tassi di interesse britannici, gli investitori attenderanno più tardi oggi la pubblicazione dei principali dati sull'inflazione del Regno Unito per gennaio, che dovrebbero avere un forte impatto sul percorso di politica monetaria della Banca d'Inghilterra.

Alle 07:00 GMT, si prevede che l'indice dei prezzi al consumo (CPI) principale aumenterà del 3,0% su base annua a gennaio, in calo rispetto al 3,4% di dicembre, mentre l'indice dei prezzi al consumo di fondo dovrebbe aumentare del 3,0% su base annua rispetto al 3,2% della lettura precedente.

Prospettive per la sterlina britannica

Noi di FX News Today prevediamo che se i dati sull'inflazione nel Regno Unito dovessero essere inferiori alle aspettative del mercato, la probabilità di un taglio dei tassi da parte della Banca d'Inghilterra a marzo aumenterebbe, il che porterebbe a un'ulteriore pressione negativa sui livelli della sterlina britannica.