Giovedì il Bitcoin è sceso sotto la soglia dei 73.000 dollari, dopo che i rinnovati scontri tra Stati Uniti e Iran hanno indebolito la propensione al rischio e spinto i trader verso posizioni difensive.

La criptovaluta è scesa a circa 72.500 dollari prima di recuperare leggermente e attestarsi intorno ai 73.303 dollari al momento della stesura di questo articolo, con un calo del 3,54% nelle ultime 24 ore.

Il calo si è verificato dopo l'escalation delle operazioni militari tra Washington e Teheran, che ha minacciato la fragile tregua e indebolito le speranze del mercato di un accordo di pace a breve termine.

Le Guardie Rivoluzionarie iraniane hanno dichiarato di aver preso di mira una base aerea statunitense dopo che gli Stati Uniti avevano condotto attacchi contro droni iraniani e una piattaforma di lancio vicino allo Stretto di Hormuz.

Netto deterioramento del sentiment del mercato delle criptovalute.

Il calo ha coinciso anche con un netto deterioramento del sentiment del mercato delle criptovalute, con il Crypto Fear & Greed Index sceso a 22, tornando nella zona di "paura estrema".

I dati di mercato hanno mostrato che oltre 166.000 trader sono stati liquidati nelle ultime 24 ore, per un totale di liquidazioni pari a circa 932 milioni di dollari.

Le tensioni a Hormuz mettono sotto pressione gli asset ad alto rischio

Il conflitto legato allo Stretto di Hormuz rimane una delle principali preoccupazioni per i mercati, data la sua importanza come una delle principali rotte mondiali per il trasporto del petrolio.

I prezzi del petrolio sono risaliti in seguito agli ultimi scioperi, recuperando in parte le perdite precedenti legate alle notizie di progressi nei colloqui di pace.

Il petrolio Brent è salito di circa il 2,5%, raggiungendo i 96,63 dollari al barile, mentre il greggio statunitense West Texas Intermediate ha toccato i 90,93 dollari.

L'aumento riflette la continua valutazione da parte del mercato dei rischi legati alle interruzioni dei flussi energetici, anche se i prezzi rimangono al di sotto dei massimi registrati all'inizio del conflitto.

La Casa Bianca ha inoltre respinto le notizie diffuse dai media iraniani riguardo a una bozza di accordo che prevederebbe la revoca del blocco navale statunitense in cambio del ripristino del traffico commerciale iraniano attraverso lo Stretto di Hormuz entro un mese, definendo tali notizie "inesatte".

Il presidente statunitense Donald Trump ha confermato che non si affretterà a raggiungere un accordo, avvertendo che i tentativi iraniani di prolungare i negoziati non cambieranno la sua posizione.

Bitcoin perde un livello di supporto chiave

Dal punto di vista tecnico, la struttura di Bitcoin si è deteriorata dopo aver perso il supporto al livello di 74.000 dollari, che ora si è trasformato in una resistenza a breve termine.

Gli operatori di mercato stanno osservando se la criptovaluta riuscirà a recuperare quel livello per allentare la pressione di vendita.

Secondo l'analista di criptovalute Ted, Bitcoin non è riuscito a mantenersi al di sopra del livello di 81.453 dollari, scendendo poi sotto i 78.921 dollari e rompendo infine la barriera dei 75.000 dollari, a testimonianza del predominio dei venditori nel breve termine dopo il fallimento del tentativo di ripresa.

Il primo livello di supporto si trova attualmente tra i 73.300 e i 73.400 dollari, ovvero l'intervallo di prezzo in cui Bitcoin viene attualmente scambiato.

Se gli acquirenti non riusciranno a difendere quell'area, il prossimo supporto importante si trova vicino a $70.671.

Una rottura al di sotto di quel livello potrebbe aprire la strada verso la zona di domanda compresa tra $66.318 e $65.816.

Livelli di resistenza chiave

Di positivo c'è che Bitcoin deve tornare sopra la soglia dei 75.000 dollari prima che possa iniziare una ripresa più consistente.

Dopodiché, si incontrano resistenze in prossimità dei livelli di $78.921 e poi di $81.453.

Gli analisti ritengono che una chiusura giornaliera al di sopra di 81.453 dollari potrebbe migliorare le prospettive tecniche a breve termine e riaprire la strada verso la fascia di prezzo compresa tra 84.000 e 85.000 dollari.

I livelli di resistenza più elevati si trovano vicino a $90.235 e poi a $97.899, sebbene al momento non siano considerati obiettivi attivi a meno che Bitcoin non riesca prima a riconquistare le zone di resistenza più vicine.

Il rallentamento dell'attività di rete desta preoccupazione

I dati on-chain hanno inoltre mostrato un calo dell'attività della rete Bitcoin, con il numero di indirizzi attivi diminuito del 39,8% in due settimane, passando da 821.000 a soli 494.000, secondo i dati pubblicati dall'analista Ali Martinez.

Il calo dell'attività durante i periodi di consolidamento dei prezzi spesso indica una minore partecipazione da parte degli operatori a breve termine.

Allo stesso tempo, i dati di Binance hanno mostrato che i volumi di acquisto spot sono in calo da mesi, il che significa che un numero inferiore di trader sta acquistando Bitcoin in modo aggressivo ai prezzi di mercato, riflettendo una debole domanda spot durante il recente tentativo di ripresa.

I rischi di liquidazione forzata rimangono elevati.

I tassi di finanziamento su Binance sono tornati in territorio positivo, segnalando che i trader di derivati continuano a prediligere posizioni lunghe nonostante la debolezza del trend dei prezzi.

Quando le posizioni lunghe con leva finanziaria aumentano in concomitanza con una debole domanda spot, il mercato diventa più vulnerabile alle liquidazioni forzate.

Ciò è stato chiaramente visibile nelle recenti contrattazioni, con il mercato delle criptovalute che ha registrato liquidazioni per quasi 1 miliardo di dollari in 24 ore.

Gli operatori di mercato ritengono che, se Bitcoin non riuscirà a riconquistare il livello di 75.000 dollari, l'attenzione rimarrà concentrata sulla zona compresa tra 71.000 e 73.000 dollari, considerata l'area chiave per potenziali rimbalzi.

I prezzi del petrolio sono balzati di oltre il 2% giovedì dopo che le Guardie Rivoluzionarie iraniane hanno annunciato di aver preso di mira una base aerea statunitense in risposta a un precedente attacco americano nella città di Bandar Abbas.

I future sul petrolio Brent sono aumentati di 2,38 dollari, pari al 2,52%, raggiungendo i 96,67 dollari al barile alle 08:45 GMT, mentre il contratto di agosto, più scambiato, è salito di 2,45 dollari, pari al 2,66%, a 94,70 dollari al barile. Il contratto di luglio scadrà venerdì.

Anche il petrolio greggio statunitense West Texas Intermediate è aumentato di 2,24 dollari, pari al 2,53%, raggiungendo i 90,92 dollari al barile.

I mercati si ritirano dall'ottimismo sull'accordo di pace.

I due contratti di riferimento sul petrolio greggio erano scesi di oltre il 5% nella sessione precedente, raggiungendo i livelli più bassi da un mese, tra le speranze che Stati Uniti e Iran potessero raggiungere un accordo per porre fine alla guerra e riaprire lo Stretto di Hormuz.

Tuttavia, poche ore dopo che il presidente degli Stati Uniti Donald Trump aveva smentito le notizie secondo cui si stava avvicinando a un accordo con Teheran, le Guardie Rivoluzionarie iraniane hanno annunciato di aver preso di mira una base aerea statunitense in seguito agli attacchi americani contro un'operazione di droni iraniani vicino allo Stretto di Hormuz, secondo quanto riferito da un funzionario statunitense.

John Evans, analista di PVM Oil Associates, ha affermato che lo scambio di attacchi aerei sembra far parte del "linguaggio negoziale" tra le due parti.

Ha aggiunto che i prezzi potrebbero rimanere volatili finché persisteranno le speranze di un accordo, fino a quando il calo delle scorte globali non inizierà ad avere un impatto più visibile sul mercato e a ricordare agli operatori la portata delle forniture di petrolio intrappolate dietro il collo di bottiglia dello Stretto di Hormuz.

Le petroliere lasciano lo stretto con i sistemi di tracciamento disattivati.

I dati di navigazione di LSEG e Kpler hanno mostrato che due petroliere di grandi dimensioni e una nave cisterna per gas naturale liquefatto hanno lasciato lo Stretto di Hormuz questa settimana dopo aver disattivato i loro sistemi di tracciamento e sono attualmente dirette verso l'India e la Cina.

Le scorte statunitensi diminuiscono

Negli Stati Uniti, i dati dell'American Petroleum Institute hanno mostrato che le scorte di petrolio greggio sono diminuite di 2,8 milioni di barili la scorsa settimana, segnando il sesto calo settimanale consecutivo.

I dati ufficiali sull'inventario energetico dell'US Energy Information Administration saranno pubblicati giovedì, dopo un ritardo di un giorno dovuto alla festività del Memorial Day di lunedì.

Giovedì, nelle contrattazioni europee, i prezzi dell'oro sono scesi ai minimi da due mesi, aggravando le perdite per la terza sessione consecutiva a causa del rafforzamento del dollaro statunitense e dell'aumento dei prezzi globali del petrolio, in un contesto di crescente tensione militare tra Stati Uniti e Iran nello Stretto di Hormuz, che minaccia il fallimento dei negoziati di pace tra le due parti a Doha.

Le dichiarazioni più restrittive di diversi funzionari della Federal Reserve hanno rafforzato le aspettative di un possibile rialzo dei tassi di interesse statunitensi almeno una volta quest'anno, in attesa di ulteriori dati economici chiave sulla crescita e sull'inflazione negli Stati Uniti.

Panoramica dei prezzi

• Prezzi dell'oro oggi: i prezzi dell'oro sono scesi del 2,0% a 4.366,68 dollari, il livello più basso dal 26 marzo, rispetto al prezzo di apertura di 4.456,04 dollari, e hanno registrato un massimo di 4.466,58 dollari.

• Nella seduta di mercoledì, il prezzo dell'oro ha perso l'1,15%, registrando il secondo calo giornaliero consecutivo, a causa del rafforzamento del dollaro statunitense e delle dichiarazioni aggressive dei funzionari della Federal Reserve.

dollaro statunitense

L'indice del dollaro è balzato di oltre lo 0,3% giovedì, estendendo i guadagni per la terza sessione consecutiva e raggiungendo il massimo delle ultime sette settimane a 99,54 punti, a testimonianza della generale forza della valuta statunitense rispetto a un paniere di valute principali e minori.

Come è noto, un dollaro statunitense più forte rende i lingotti d'oro quotati in valuta meno attraenti per gli acquirenti che detengono altre valute.

L'apprezzamento del dollaro statunitense si verifica in quanto gli investitori evitano i rischi e si concentrano sull'acquisto del dollaro come bene rifugio preferito a causa dell'escalation delle tensioni militari tra Stati Uniti e Iran nello Stretto di Hormuz, che minaccia il fallimento dei negoziati di pace a Doha.

Prezzi globali del petrolio

I prezzi globali del petrolio sono aumentati di oltre il 3% giovedì, dopo che l'esercito statunitense ha effettuato nuovi attacchi contro siti militari in Iran, spingendo le Guardie Rivoluzionarie iraniane a sospendere il passaggio delle petroliere attraverso lo Stretto di Hormuz.

Ultimi sviluppi nella guerra in Iran

• Gli Stati Uniti hanno lanciato nuovi attacchi contro l'Iran, prendendo di mira un sito militare e piattaforme di lancio missilistico.

• Un funzionario statunitense ha affermato che l'esercito americano ha effettuato attacchi contro una postazione militare iraniana che rappresentava una minaccia per le forze statunitensi e per la navigazione a Hormuz.

• Il funzionario statunitense ha descritto l'operazione militare come calcolata e difensiva.

• Le Guardie Rivoluzionarie iraniane hanno affermato di aver preso di mira una base statunitense che fungeva da punto di partenza per gli attacchi vicino a Bandar Abbas.

• La televisione iraniana ha riferito che quattro imbarcazioni sono state costrette a tornare indietro dopo aver tentato di attraversare lo Stretto di Hormuz senza coordinamento con le forze iraniane.

• L'agenzia di stampa Tasnim ha riferito che una petroliera statunitense che tentava di attraversare lo Stretto di Hormuz è stata costretta a fermarsi e a tornare indietro.

• Lo Stato Maggiore del Kuwait ha attivato i sistemi di difesa aerea dopo aver rilevato e intercettato attacchi missilistici e con droni ostili nella regione.

• L'intensificarsi di queste violazioni potrebbe innescare una grave crisi diplomatica, minacciando il fallimento dei negoziati in corso a Doha.

• Il presidente degli Stati Uniti Donald Trump ha respinto le notizie iraniane secondo cui esisterebbe un accordo.

• I media iraniani hanno riferito che l'accordo avrebbe ripristinato il traffico marittimo attraverso lo Stretto di Hormuz.

• Trump ha negato l'esistenza di qualsiasi accordo riguardante lo Stretto di Hormuz con l'Iran e l'Oman.

• L'Iran insiste sull'allentamento delle sanzioni economiche e sulla tutela dei propri diritti nucleari, mentre le due parti restano distanti.

• Il Dipartimento del Tesoro degli Stati Uniti ha imposto sanzioni all'autorità iraniana istituita per gestire il traffico marittimo attraverso lo stretto.

tassi di interesse statunitensi

• Neel Kashkari, presidente della Federal Reserve Bank di Minneapolis, ha affermato che la lotta all'inflazione rimane la priorità, poiché il mercato del lavoro è "in una buona situazione".

• Austan Goolsbee, presidente della Federal Reserve Bank di Chicago, ha affermato che l'inflazione energetica si sta dimostrando più persistente del previsto.

• Secondo lo strumento FedWatch del CME Group, i mercati attualmente prezzano una probabilità del 54% che la Federal Reserve aumenti i tassi di interesse a dicembre, rispetto a poco più del 16% all'inizio di maggio.

• Attualmente i mercati prezzano una probabilità del 99% che i tassi di interesse statunitensi rimangano invariati nella riunione di giugno, mentre la probabilità di un aumento di 25 punti base si attesta all'1%.

• Gli investitori monitoreranno nel corso della giornata i dati sulla crescita economica statunitense del primo trimestre, oltre al rapporto sulla spesa per consumi personali di aprile, al fine di rivalutare le proprie aspettative.

Prospettiva dorata

Peter Grant, vicepresidente e stratega senior per il settore metallurgico presso Zaner Metals, ha dichiarato: "Il Medio Oriente rimane il principale motore della crescita. C'era ancora un certo ottimismo, ma con il protrarsi di questa situazione, tale ottimismo sta svanendo".

Grant ha aggiunto che il conflitto in corso in Medio Oriente sta spingendo al rialzo i prezzi globali del petrolio e aumentando i timori di inflazione, il che ha un impatto negativo sui prezzi dell'oro e di altri beni che non generano reddito.

Fondo SPDR

Le riserve auree dell'SPDR Gold Trust, il più grande fondo negoziato in borsa garantito dall'oro al mondo, sono rimaste pressoché invariate mercoledì per la terza sessione consecutiva, attestandosi a 1.034,85 tonnellate, il livello più basso dall'8 maggio.

Giovedì, nelle contrattazioni asiatiche, lo yen giapponese ha perso terreno contro un paniere di valute principali e minori, aggravando le perdite per la terza sessione consecutiva nei confronti del dollaro statunitense e toccando il livello più basso delle ultime quattro settimane, a causa della crescente domanda di dollari come bene rifugio dovuta all'escalation delle tensioni militari tra Stati Uniti e Iran, alimentando i timori che i negoziati di pace in corso a Doha possano bloccarsi o fallire.

Con il continuo indebolimento dello yen, ci si sta avvicinando alla soglia di 160 yen, livello considerato critico per l'intervento delle autorità monetarie giapponesi a sostegno della valuta locale e per contenere le fluttuazioni eccessive sul mercato valutario.

Panoramica dei prezzi

• Tasso di cambio dello yen giapponese oggi: il dollaro è salito dello 0,1% contro lo yen a 159,65 ¥, il livello più alto dal 29 aprile, rispetto al livello di apertura di oggi a 159,50 ¥, e ha registrato un minimo di 159,42 ¥.

• Lo yen ha chiuso la seduta di mercoledì in ribasso dello 0,15% contro il dollaro, registrando la seconda perdita giornaliera consecutiva, a seguito dei commenti restrittivi di diversi funzionari della Federal Reserve.

dollaro statunitense

L'indice del dollaro è balzato di oltre lo 0,3% giovedì, estendendo i guadagni per la terza sessione consecutiva e raggiungendo il massimo delle ultime sette settimane a 99,54 punti, a testimonianza della generale forza della valuta statunitense rispetto a un paniere di valute globali.

Il rally si verifica in un contesto di avversione al rischio da parte degli investitori e di crescente domanda di dollaro statunitense come bene rifugio preferito, a causa dell'escalation delle tensioni militari tra Stati Uniti e Iran nello Stretto di Hormuz, che minaccia il fallimento dei negoziati di pace a Doha.

Prezzi globali del petrolio

I prezzi globali del petrolio sono aumentati di oltre il 3% giovedì, dopo che l'esercito statunitense ha effettuato nuovi attacchi contro siti militari in Iran, spingendo le Guardie Rivoluzionarie iraniane a sospendere il passaggio delle petroliere attraverso lo Stretto di Hormuz.

Ultimi sviluppi nella guerra in Iran

• Gli Stati Uniti hanno lanciato nuovi attacchi contro l'Iran, prendendo di mira un sito militare e piattaforme di lancio missilistico.

• Un funzionario statunitense ha affermato che l'esercito americano ha effettuato attacchi contro una postazione militare iraniana che rappresentava una minaccia per le forze statunitensi e per la navigazione a Hormuz.

• Il funzionario statunitense ha descritto l'operazione militare come calcolata e difensiva.

• Le Guardie Rivoluzionarie iraniane hanno affermato di aver preso di mira una base statunitense che fungeva da punto di partenza per gli attacchi vicino a Bandar Abbas.

• La televisione iraniana ha riferito che quattro imbarcazioni sono state costrette a tornare indietro dopo aver tentato di attraversare lo Stretto di Hormuz senza coordinamento con le forze iraniane.

• L'agenzia di stampa Tasnim ha riferito che una petroliera statunitense che tentava di attraversare lo Stretto di Hormuz è stata costretta a fermarsi e a tornare indietro.

• Lo Stato Maggiore del Kuwait ha attivato i sistemi di difesa aerea dopo aver rilevato e intercettato attacchi missilistici e con droni ostili nella regione.

• L'intensificarsi di queste violazioni potrebbe innescare una grave crisi diplomatica, minacciando il fallimento dei negoziati in corso a Doha.

• Il presidente degli Stati Uniti Donald Trump ha respinto le notizie iraniane secondo cui esisterebbe un accordo.

• I media iraniani hanno riferito che l'accordo avrebbe ripristinato il traffico marittimo attraverso lo Stretto di Hormuz.

• Trump ha negato l'esistenza di qualsiasi accordo riguardante lo Stretto di Hormuz con l'Iran e l'Oman.

• L'Iran insiste sull'allentamento delle sanzioni economiche e sulla tutela dei propri diritti nucleari, mentre le due parti restano distanti.

• Il Dipartimento del Tesoro degli Stati Uniti ha imposto sanzioni all'autorità iraniana istituita per gestire il traffico marittimo attraverso lo stretto.

La soglia di ¥160

Le autorità giapponesi stanno monitorando attentamente le fluttuazioni della valuta locale sul mercato dei cambi, in particolare a causa dell'indebolimento dello yen verso la soglia critica di 160 yen per dollaro, che è stata considerata una soglia in grado di innescare nuovi interventi sul mercato.

Fonti hanno riferito a Reuters che Tokyo è intervenuta più volte tra la fine di aprile e l'inizio di maggio per arrestare il deprezzamento dello yen, sebbene la ripresa della valuta non sia durata a lungo. In quel periodo, il tasso di cambio ha raggiunto quota 159,25 yen per dollaro statunitense, il livello più basso dal 30 aprile.

Prospettive per lo yen giapponese

• Tony Sycamore, analista di mercato presso IG, ha affermato che i precedenti interventi della Banca del Giappone hanno fornito un certo sollievo ai responsabili politici, ma rimangono dubbi sulla loro efficacia a lungo termine.

• Sycamore ha aggiunto: “La questione chiave è se tale intervento sia stato utile, considerando che si è trattato essenzialmente di una tregua temporanea di un solo mese. Inoltre, le autorità avranno la capacità di fornire un sostegno finanziario simile qualora la soglia dei 160 yen venisse nuovamente superata nelle prossime sessioni?”